华宝兴业中证100指数证券投资基金2010第三季报告 |
| 来源： |
证券时报 |
发布时间： |
2010年10月26日 09:39 |
作者： |
|
| |
基金管理人：华宝兴业基金管理有限公司
基金托管人：中国建设银行股份有限公司
报告送出日期： ２０１０年１０月２６日
§１ 重要提示
基金管理人的董事会及董事保证本报告所载资料不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任。
基金托管人中国建设银行股份有限公司根据本基金合同规定，于２０１０年１０月２２日复核了本报告中的财务指标、净值表现和投资组合报告等内容，保证复核内容不存在虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏。
基金管理人承诺以诚实信用、勤勉尽责的原则管理和运用基金资产，但不保证基金一定盈利。
基金的过往业绩并不代表其未来表现。投资有风险，投资者在作出投资决策前应仔细阅读本基金的招募说明书。
本报告中财务资料未经审计。
本报告期自２０１０年７月１日起至９月３０日止。
§２ 基金产品概况
§３ 主要财务指标和基金净值表现
３．１ 主要财务指标
单位：人民币元
注：１．本期已实现收益指基金本期利息收入、投资收益、其他收入（不含公允价值变动收益）扣除相关费用后的余额，本期利润为本期已实现收益加上本期公允价值变动收益。
２．所述基金业绩指标不包括持有人认购或交易基金的各项费用，计入费用后实际收益水平要低于所列数字。
３．２ 基金净值表现
３．２．１ 本报告期基金份额净值增长率及其与同期业绩比较基准收益率的比较
３．２．２自基金合同生效以来基金累计份额净值增长率变动及其与同期业绩比较基准收益率变动的比较
华宝兴业中证１００指数证券投资基金
累计份额净值增长率与业绩比较基准收益率历史走势对比图
（２００９年９月２９日至２０１０年９月３０日）
注：基金依法应自成立日期起６ 个月内达到基金合同约定的资产组合，截至２００９年１１月６日，本基金已达到合同规定的资产配置比例。
§４ 管理人报告
４．１ 基金经理（或基金经理小组）简介
４．２ 管理人对报告期内本基金运作遵规守信情况的说明
本报告期内，本基金管理人遵守《中华人民共和国证券法》、《中华人民共和国证券投资基金法》及其各项实施细则、《华宝兴业基金管理有限公司华宝兴业中证１００指数证券投资基金基金合同》和其他相关法律法规的规定、监管部门的相关规定，依照诚实信用、勤勉尽责的原则管理和运用基金资产，在控制投资风险的基础上，为基金份额持有人谋取最大利益，没有损害基金份额持有人利益的行为。
由于股、债市的系统性风险和申购赎回引起的基金资产规模变化，中证１００证券投资基金在短期内出现过持有的现金与到期日在一年之内的政府债券市值占基金资产净值比低于５％的情况。发生此类情况后，该基金均在合理期限内得到了调整，没有给投资人带来额外风险或损失。
４．３ 公平交易专项说明
４．３．１ 公平交易制度的执行情况
本报告期内，基金管理人通过交易决策与交易执行相分离、交易部相对投资部门独立、每日交易日结报告等机制，确保所管理的各基金在交易中被公平对待。
本报告期内，基金管理人严格实施公平交易制度；加强了对所管理的不同投资组合同向交易价差的分析；分析结果没有发现交易价差异常。
４．３．２ 本投资组合与其他投资风格相似的投资组合之间的业绩比较
本报告期内，基金管理人管理的其他基金没有与本基金的投资风格相似的投资组合。
４．３．３ 异常交易行为的专项说明
本报告期内，本基金没有发现异常交易行为。
４．４ 报告期内基金的投资策略和业绩表现说明
４．４．１报告期内基金投资策略和运作分析
三季度，在宏观调控力度放缓预期和流动性放松的正面影响下，Ａ股市场迎来上涨，上证指数上涨幅度达１０．７３％。结构分化无疑是三季度市场的主旋律，在经济转型的大背景下，消费、新兴产业受到政策的全力扶持，农林牧渔、食品饮料、交运设备、商业贸易、医药生物等消费行业涨幅超过３０％；而房地产调控、淘汰落后产能对传统行业全面打压，金融、公用事业、交通运输、钢铁、房地产、化工等传统行业表现落后。风格分化进一步强化，以中证１００指数为代表的大盘股指数上涨９．７４％，而以中证５００指数为代表的小盘股指数上涨２７．１８％。
本报告期本基金为正常运作期，在操作中，我们严格遵守基金合同，坚持既定的指数化投资策略，在指数权重调整和基金申赎变动时，应用指数复制和数量化技术降低冲击成本和减少跟踪误差。
４．４．２报告期内基金的业绩表现
截至本报告期末，本基金份额净值为０．８１０５ 元，本报告期份额净值增长率为９．５９％，同期业绩比较基准增长率为９．２７％。本报告期内本基金的日均跟踪偏离度为０．０５％，跟踪误差为０．０７％，年化跟踪误差为１．１２％，在合同规定的目标控制范围之内。
４．４．３ 管理人对宏观经济、证券市场及行业走势的简要展望
对于中国经济和证券市场的走势我们继续强调“风物长宜放眼量”，对于中国经济的前景我们不悲观，目前的经济结构调整的政策布局，可以越来越清晰地看到未来中国经济增长的三大主要引擎：城镇化、消费和人民币国际化。
在房地产调控，打击投机性炒房的环境下，资本市场市场正逐渐成为吸纳流动性的场所，并发挥资产有效配置的功能，助力经济转型，这可能是政府乐见或者引导的局面。而在美国、日本等新的量化宽松政策的背景下，人民币持续升值，大宗商品、股票等风险资产价格正面临新一轮的重估。
近１年以来，风格和行业轮动曾多次被投资者期待，但却每每落空。然而１０月份以来，这些变化都发生了：周期品大幅跑赢消费品，大盘股大幅跑赢小盘股。新兴行业的高估值和传统行业的低估值是今年以来投资者一直面临的一个局面，市场的供求关系和增长预期变化是其再平衡的驱动力。四季度将迎来中小盘次新股的解禁高峰，而大股票的融资压力小于前三季度。传统行业在四季度面临价值重估，而重估的高度还需取决于经济增长预期的变化。
作为指数基金的管理人，我们将继续严格遵守基金合同，坚持既定的指数化投资策略，积极应对成分股调整和基金申购赎回，严格控制基金相对目标指数的跟踪误差，实现对中证１００指数的有效跟踪。
§５ 投资组合报告
５．１ 报告期末基金资产组合情况
５．２ 报告期末按行业分类的股票投资组合
５．２．１ 积极投资按行业分类的股票投资组合
本基金本报告期末未持有积极投资。
５．２．２ 指数投资按行业分类的股票投资组合
５．３ 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的股票投资明细
５．３．１报告期末指数投资按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前十名股票投资明细
５．３．２报告期末积极投资按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名股票投资明细
本基金本报告期末未持有积极投资。
５．４ 报告期末按债券品种分类的债券投资组合
本基金本报告期末未持有债券。
５．５ 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排名的前五名债券投资明细
本基金本报告期末未持有债券。
５．６ 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排名的前十名资产支持证券投资明细
本基金本报告期末未持有资产支持证券。
５．７ 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排名的前五名权证投资明细
本基金本报告期末未持有权证。
５．８ 投资组合报告附注
５．８．１ 基金管理人没有发现本基金投资的前十名证券的发行主体在报告期内被监管部门立案调查，也没有在报告编制日前一年内受到公开谴责、处罚，无证券投资决策程序需特别说明。
５．８．２ 基金投资的前十名股票未超出基金合同规定的备选股票库。
５．８．３ 其他资产构成
５．８．４ 报告期末持有的处于转股期的可转换债券明细
本基金本报告期末未持有处于转股期的可转换债券。
５．８．５．１期末指数投资前十名股票中存在流通受限情况的说明
本基金本报告期末指数投资前十名股票中不存在流通受限情况。
５．８．５．２ 期末积极投资前五名股票中存在流通受限情况的说明
本基金本报告期末未持有积极投资。
§６ 开放式基金份额变动
单位：份
注：总申购份额含红利再投资和转换入份额；总赎回份额含转换出份额。
§７ 备查文件目录
７．１ 备查文件目录
中国证监会批准基金设立的文件； 华宝兴业中证１００指数证券投资基金基金合同； 华宝兴业中证１００指数证券投资基金招募说明书； 华宝兴业中证１００指数证券投资基金托管协议； 基金管理人业务资格批件、营业执照和公司章程； 基金管理人报告期内在指定报刊上披露的各种公告； 基金托管人业务资格批件和营业执照。
７．２ 存放地点
以上文件存于基金管理人及基金托管人办公场所备投资者查阅。
７．３ 查阅方式
投资者可以通过基金管理人网站，查阅或下载基金合同、招募说明书、托管协议及基金的各种定期和临时公告。
华宝兴业基金管理有限公司
二〇一〇年十月二十六日
|
| |
|
| |
|
| |
|
|
|
|
|
