姜照柏原籍江苏通州,其创办的上海鹏欣(集团)有限公司数年内跻身上海房地产开发企业十强,姜照柏入选2013年福布斯全球亿万富豪榜,以12亿美元排名1175位。
鹏欣集团以房地产开发为主,基础设施投资、金融和高科技开发等多元并进。目前已拥有全资、控股子公司几十余家,资产规模超百亿元,员工逾4000人。
证券时报记者 张奇
资产规模上百亿的鹏欣集团近年来为实现资本对接,逐渐搭建了境内、境外两个资本运作平台。今日,国中水务(600187)的一则公告,使隐身其后的鹏欣集团掌门人姜照柏正式走向前台。
根据国中水务的公告,姜照柏以4.4亿港元的价格收购“港股壳后”李月华持有的国中控股(0202.HK)股份后,其持股比例将由11.66%增加到28.66%,间接成为国中水务的实际控制人。
上周,鹏欣集团耗资38.5亿元认购了大康牧业(002505)4.84亿股定向增发股,增发完成后,鹏欣集团将成为大康牧业新的控股股东。加上早在2008年就已借壳的中科合臣(600490),鹏欣集团目前在A股市场已直接和间接控股3家上市公司,再加上港股的国中控股,鹏欣系旗下已拥有4家上市平台,涉足房地产开发、矿产实业、现代农牧业以及股权投资,其资本帝国已然成型。
鹏欣系再攻一城
国中水务公告显示,姜照柏以4.4亿港元向李月华收购Rich Monitor Limited的全部权益,李月华通过Rich Monitor Limited持有10.33亿股国中控股股份,比例约17%,该等交易完成后,姜照柏对国中控股的持股量将从约11.66%增加至约28.66%,成为国中水务的实际控制人。
姜照柏此前拥有的11.66%的股份是去年8月配售而来,姜照柏全资持有的鹏欣控股以0.34港元/股认购7.09亿股,花费2.41亿港元。加上此次收购,姜照柏共花费6.81港元。
种种迹象显示,去年姜照柏认购国中控股配售股的同时,或许就已经有控股的打算。
就在姜照柏配售7.09亿股不到一个月,为解决要约收购困局,李月华有了进一步动作,国中水务在9月初披露国中控股拟出售1.1亿股股份。同时,鹏欣集团资本运作的负责人张富强也已“空降”国中水务出任公司董事、总裁一职。
同时,姜照柏也在积极运作国中控股这个港股资本平台,去年12月,国中控股便花费6500万美元收购姜照柏持有的鹏欣农业。
在今年初国中控股套现1.1亿股国中水务、收入逾8亿元后,国中控股近日公布截至3月底的2012财年业绩,报告期内实现营业额3.71亿元,同比下降8.6%,受惠出售黑龙江国中收益16亿元,得到净利润9.42亿元,每股盈利16.292仙,不派息。
国中水务第一大股东国中天津提议向全体股东每10股转增15股,并承诺督促国中天津提名的董事在公司董事会审议上述预案时投赞成票。
此时,离国中水务向9家机构完成1.55亿股的增发不到20天,虽然公司每股公积金为3.8元,有高转增的资本,但其每股未分配利润为-0.75元,一季度的净利润仅为1454.49万元。从近年来的业绩数据来看,国中水务并没有呈现出高成长姿态。
虽然国中水务的中报将在8月26日才披露,但大股东的提议时间点刚好是实际控制人变更的关键时期,或许这是国中水务送给投资者的“见面礼”。
4年时间运作中科合臣
鹏欣集团在2008年底开始运作的中科合臣在去年同样给出了10转15的大礼,而情况和国中水务很相似。去年中科合成在5月份刚完成增发,对象包括鹏欣集团以及鹏欣集团全资控股的上海中科合臣化学在内的10位股东,募资14.1亿元投资非洲刚果(金)希图鲁铜矿。
随后中科合臣在中期业绩亏损的情况下,仍然给出10转15的转增方案,随着去年下半年希图鲁铜矿投产,业绩快速增长。
中科合臣作为鹏欣集团涉足资本圈的第一步,一路并不顺畅。据参与项目的王涛(化名)透露:“中科合臣的收购时间点选择非常好,鹏欣在2008年12月提出收购,在市场最低迷的时候抄了个底。以1.7亿就拿下一个不错的壳,现在的情况下很难。”
根据当时收购报告书显示,鹏欣集团收购中科合臣旨在拓展新业务,在未来12个月内并无改变其主营业务的计划。如果按这个时间表,在收购完成后的12个月内,即在2010年6月18日之内,鹏欣都不会重大资产重组或者置换计划。
而时值房地产调控正严,地产企业借壳已被叫停,鹏欣集团旗下最为优质的地产资产也不得以停止借壳的步伐。随着2011年2月,鹏欣集团投资总监张富强出任中科合臣董事长,中科合臣在资产注入事宜才逐渐清晰。张富强曾操刀鹏欣收购非洲刚果(金)的一座中型铜矿的并购案。
随着去年增发的完成,鹏欣矿业也成为中科合臣的控股子公司,去年下半年以来产量已开始释放,业绩一度大幅飙升。同时,中科合臣也就成了鹏欣系的矿业平台。
38.5亿进驻大康牧业
几乎在姜照柏花费4.4亿港元获得国中水务控制权的同时,鹏欣系还准备投资38.5亿元进驻大康牧业。
大康牧业上周公告,向鹏欣集团、厚康实业、合臣化学、和汇实业等十名特定投资者发行数量不超过6.28亿股,发行价格为7.96元/股,总募集资金不超过50亿元。
姜照柏全资控股的4家公司合计认购4.84亿股,认购全部股份需要现金38.5亿元。定增完成后,大康牧业的总股本将从2.47亿股增加至8.75亿股。鹏欣集团将直接和间接持有大康牧业共计55.29%的股权,成为公司新的控股股东。
根据大康牧业公告,用于增资纽仕兰进口婴儿奶粉和液态奶项目的奶源,均由鹏欣集团在新西兰直接控制的16个奶牛牧场提供,所募集的12.52亿元资金,则主要用于进口婴儿奶粉和液态奶、建设销售渠道、产品宣传和市场营销,并着力打造“纽仕兰NuZealand”高端乳制品品牌。
这或许也为未来避免更多的关联交易,打通奶源产业链注入鹏欣集团在新西兰的奶牛牧场提供契机。
在大康牧业的增发预案中,鹏欣集团2012年的财务报表显示,集团总资产达到240.05亿元,总负债200.12亿元,净资产为39.93亿元,去年46.63亿元的主营收入创造5.58亿元的净利润。
据悉,鹏欣集团近年来注重资源性项目的开拓,在南美、非洲以及亚洲各国投资和参股了几个大型矿业和几十万亩现代产业化的农场项目。随着鹏欣系在资本市场的布局,旗下房地产开发、矿产实业、现代农牧业和股权投资等资产或将对应各自的资本平台,鹏欣系的资本路径也逐渐清晰起来。
