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建设银行:维持谨慎推荐评级
来源 东北证券研究所 发布时间 2009年08月25日 14:10 作者 唐亚韫
公司评级 评级变动 撰写时间
     投资要点:
  2009年上半年,建设银行实现净利润558.4亿元,同比下降了4.86%;但是环比上升势头已经非常明显,09年前两个季度的环比上升幅度分别为214%和12.55%。
  净息差同比环比依旧保持下降趋势,不过第二季度环比下降幅度明显趋缓,预计与行业形势类似,09年第三季度有望逐步筑底回升
    资产质量方面,即使在还原核销的基础上依旧实现了双降,尤其是拨备覆盖率已经突破了银监会要求的150%的大关,这一点要好于工行
    维持前期的盈利预测和谨慎推荐评级(详细内容请参阅附件)
 
 
 
文档附件:
601939-建设银行中报点评-090824.pdf
 

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