上周A股市场延续涨势。行业方面,银行、计算机、交通运输等板块位居涨幅榜前列,而有色、综合、国防军工等板块小幅上涨。概念方面,在线教育、二胎政策、传感器等概念相对活跃,而尾气治理、芯片国产化、丝绸之路等概念相对低迷。
策略展望与思考
周末两件大事,一是两会结束,《政府工作报告》高票通过,李克强总理会后答记者时表示,经济增速调整为7%左右,实现这个目标并不容易,但运用政策的回旋余地还比较大;允许个案性金融风险的发生,按市场化的原则进行清算,但守住不发生系统性、区域性金融风险。我们认为,李克强总理给出了政府的底线,改革的进程将不断深入,国企改革顶层设计方案、“一带一路”规划将陆续出台,“改革牛”仍将缓慢前行。
二是央视3·15晚会曝光多个行业潜规则,涉及银行、通信、汽车、家电等行业,从以往3·15晚会曝光后的市场表现看,相关标的可能迎来短期调整。本次曝光涉及部分权重板块或股票,若市场也随之调整,我们认为正是难得的加仓良机。