燃油简讯

l         在业内人士看来，去年上半年国际油价疯狂上涨，投机的成分可能更大一些；而这一轮油价涨幅这么大，其核心可以用一个词来代表，那就是“预期”。在全球二季度经济数据及各大公司业绩回暖的前提下，全球原油市场需求预期乐观，国际能源机构和美国能源情报署相继调高需求预期。除了对全球经济前景看好的预期外，市场上充裕的资金也提高了投资者对未来通货膨胀和美元贬值的预期，为了规避风险而将资金大量投入大宗商品特别是石油市场。而欧佩克有关减产的表态和行动，也给需求者一个市场供应可能减少的预期。（来源：中国石油期货网）

l         美国能源部下属的能源情报署周三晚间公布的每周库存报告显示，在截至７月３１日的一周内，美国商业原油库存增加１７０万桶，这意味着由于需求的疲软，在过去的两周内，美国商业原油库存已经增加了将近７００万桶。这一消息发布后，纽约市场油价一度下跌至每桶７０美元以下，然而，随着美元对西方主要货币汇率走低，国际油价在对冲需求的支撑下一路走高。（来源：和讯能源）

l         在国际油价剧变和高位运行的时代，如何变被动为主动，在国际石油市场中获得更大的话语权，成为我国必须面对和解决的一个重要课题。最近几个月，中国石化集团国际石油勘探开发公司与总部位于瑞士的ADDAX石油公司达成协议，拟现金收购该公司全部股份。中国石油子公司完成了对新加坡石油公司45.51%股份的收购。除海外并购外，我国今年在油气资源领域的国际合作也频现“大手笔”，与俄罗斯、巴西、哈萨克斯坦、委内瑞拉等国签署了一系列“贷款换石油”等协议。此外，除了从提高石油供应方面去努力，中国更要在生产、销售、运输、冶炼、储存、储备等各个环节提高战略应对能力，争取更多的话语权。（来源：中国石油期货网）

橡胶简讯

l         原油价格重新站稳70美元，合成胶价格大涨，原料丁二烯和丁苯橡胶价格飙升（本周丁二烯原料出厂价格上涨了700—800元人民币/吨，7月初以来我国丁苯橡胶价格上涨了1000—1500元/吨），提升天然胶价格预期；同时泰国由于天气问题，烟片胶继续供应紧张，成交量始终得不到放大，而价格已经稳稳站在60泰铢之上，根本不理会期货价格时不时出现的回调；印度5月橡胶产量减少19%，ITRC计划继续削减橡胶出口量，在年内剩余时间内，平均每月出口量约减少48000吨，IRCo成员国同样致力于通过再种植项目减少215000吨产量；国内汽车业依旧繁荣，欧美汽车业也传来销售好转的喜讯。2009年将是一个产量和消费量同减的过程，也是价格在需求逐步复苏和供应稳步减少之间博弈的过程。（来源：中橡国际网）

l         中国汽车工业协会统计数据表明，今年6月份，乘用车产销分别完成89．86万辆和87．29万辆，环比分别增长9.38%和5.29%，同比增长47.49%和48.36%，为历史新高。今年上半年我国汽车整体产销总量已经连续3个月在百万辆水平上运行，也创出历史之最。另据国家统计局统计，6月份全国汽车产量为120.4万辆，同比增长38.8%。与此同时，工程机械、农业机械市场均继续升温，工程轮胎、传送带及其他橡胶制品需求也有较多增加。从橡胶制品出口情况来看，6月份轮胎出口量为2648万条，环比增长7%，同比下降6.8%。总体来看，进入3月份以后，轮胎等橡胶制品出口量环比持续上升，同比降幅不断收窄，表明橡胶制品外部需求环境正在回暖，并且升温速度加快。由于上述几个方面的影响，今年上半年多数大型轮胎企业产销两旺，部分企业的开工率已经接近甚至超过历史最佳水平。据国家统计局统计，上半年全国轮胎产量30417万条，同比增长10.1%，增长水平显著提高。其中，6月份轮胎产量5814万条，增长12.7%。中国橡胶实体需求明显回暖。（来源：和讯橡胶）

l         目前最受市场关注将是8月7号在美国举行的关美对华轮胎实施特别保障措施的听证会，此次听证会对国内轮胎企业影响巨大，橡胶工业协会组成的产业代表正在积极协调，橡胶工业协会会长表示“关于此次轮胎特保案,美方缺乏事实依据,因而中方胜算很大。”（来源：和讯橡胶）

沪铜简讯

l        全球铜价持续攀升后市涨幅可能缓和

综合媒体8月6日报道，7月份全球铜价随市场情绪波动，整体呈先抑后扬走势，月初因对经济前景不确定性的担忧，市场人气表现较为悲观，包括铜在内的主要大宗商品价格出现联动性下跌，LME三个月期铜最低一度跌破前期低点至4,720美元/吨，沪铜指数最低至3,8400元/吨；之后全球经济数据普遍趋好逐渐修复市场信心，国内外铜价同步走高。

LME三个月期铜月终报收于5,719美元/吨，较上月上涨749美元，涨幅逾15%；沪铜指数月累计上涨4,335点至45,216元/吨，涨幅10.60%。

　　据国际铜业研究小组(ICSG)最新公布数据显示，2009年1至4月份全球精铜矿产量同比减少1.3%，减少幅度低于第一季度的1.6%；同期精炼铜产量减少1.1%至589.1万吨，减少幅度亦低于第一季度的1.6%，其中新生产量基本持平于2008年的506.7万吨，再生铜减少8%至82.4万吨。消费方面，2009年1至4月份全球精炼铜消费量较2008年同期减少2.9%至592.7万吨，减少幅度低于第一季度的4%，ICSG继续将中国作为推动需求的主要因素，其数据显示，1至4月份中国表观消费需求同比增加38%，而除中国外的地区消费量为减少18.5%。

　　对比国内数据，中国海关总署初步统计数据显示，6月份中国进口未锻造的铜及铜材47.6万吨，较5月份增加13%；1至6月份中国累计进口未锻造的铜及铜材223万吨，同比增长69%。另中国6月进口精铜矿65.6万吨，同比增长69%；1至6月累计进口铜精矿310万吨，同比增长16%。

　　从上述数据不难发现，在中国强劲的购买力推动之下，全球铜市供应过剩压力有所缓解，“中国因素”亦是推动铜价上涨的重要推动力。

　　自7月份中旬以来，LME铜库存止住3月份以来持续减少势头开始回升，截止7月31日库存为280,875吨，较6月末为增加14,925吨，为近一个半月以来库存新高；同期，上海期货交易所铜库存量(每周统计数据)截止月累计为减少4,953吨。

　　据市场人士表示，LME库存持续增加主要归因季节性因素，并且当前仍处于历史均值水平附近，因而对铜价的压力未能显现，不过仍不能忽视库存对铜价的潜在利空打压，如库存持续增加势必会市场造成压力。

综上，分析师认为7月中旬以来全球铜价持续上涨主要受到以下三个方面因素支撑：1、趋好经济数据提升经济乐观情绪，市场人气回升是此轮铜价快速冲高的主导因素；2、美元走势趋弱对包括铜在内的大宗商品价格起到一定推动作用；3、中国强劲的购买力继续拉动全球铜的消费需求并对铜价形成支撑。从当前经济形势来看，可能并不像市场预期的如此乐观，复苏之路将较为漫长，市场人气对铜价的支撑作用将逐渐减弱，后期铜价涨势能否持续一个关键性因素将在于美元，在对美元缓和走弱的判断基础之上，铜价上涨速度和幅度也较为缓和，并且需密切关注库存增加这一潜在利空因素。

l        中哈合资铍青铜板带厂11月将满负荷生产

据哈萨克斯坦国际文传电讯社7月20日报道，由中国宁波兴业电子铜带有限公司与哈萨克斯坦乌尔宾斯基冶金厂股份公司（90%股份属于哈萨克原子能工业公司）去年在中国组建的生产铍青铜板带的合资厂——“鹰潭乌尔巴兴业金属材料有限公司”——今年11月将满负荷生产，达到年产铍青铜板带2000吨的设计能力。哈萨克原子能工业公司是哈铀矿及其化合物、稀有金属、核燃料、专有设备、技术和二级原材料国家出口商，主要从事地质勘探、铀矿开采、核燃料生产、反应堆建造。

沪锌简讯

l        上海有色金属网现货报价（2009-8-6）：

l        三井金属矿业冶炼公司将锌价上调至每吨225,000日元

三井金属矿业冶炼公司（Mitsui Mining & Smelting Co.）6日称，该公司将锌价上调15,000日元至每吨225,000日元。这样，该公司8月锌平均售价料为每吨222,900日元。

l        工信部：2009年上半年我国铅锌生产企稳回升

今年上半年我国铅锌生产已经从2-3月份的谷底开始企稳回升。上半年我国铅产量165.82万吨，保持高速增长态势，与去年上半年相比增长率达到14.08%，锌产量189.01万吨，比上年同期下降-1.57%，但降幅比年初减小。规模以上企业生产铅精矿铅含量52.7万吨，接近去年同期水平；锌精矿锌含量119.3万吨，虽降幅放缓，但同比仍然下降-16.6%。

l        有色企业前五月实现利润94.2亿元

5日，工信部公布的报告显示，今年1-5月规模以上有色金属工业企业总体实现扭亏为盈，共实现利润94.2亿元，比去年同期下降81.8%，但国有企业仍处于亏损状态。其中，1-2月份亏损24.1亿元，3-5月份实现利润118.3亿元。报告显示，前五月铜、铝加工企业实现利润83.9亿元，同比下降8.2%；铜冶炼企业实现利润11.5亿元，同比下降79.5%；铅锌冶炼企业实现利润2.0亿元，同比下降89.8%；镍钴冶炼企业实现利润8.1亿元，同比下降87.1%；铜采选企业实现利润4.4亿元，同比下降83.3%；铅锌采选企业实现利润9.1亿元，同比下降76.1%；钨钼采选企业实现利润3.5亿元，同比下降88.2%；钨钼冶炼企业实现利润4.5亿元，同比下降86.1%。行业中铝冶炼企业亏损51.7亿元；锡冶炼企业亏损2.2亿元；镁冶炼企业亏损1.8亿元；锑冶炼企业亏损0.7亿元。中国有色金属工业协会15户重点铅锌企业上半年实现利润7.19亿元，同比下降74.10%，其中6月份当月铅锌企业实现利润4.40亿元。此外，上半年全国产黄金146.505吨，同比增加17.416吨，增长13.49%；累计实现利润55.690亿元，同比下降15.75%。

沪铝简讯

l         澳大利亚氧化铝公司CEO贝文(John Bevan)6日表示全球金融危机最坏阶段已经过去。近期金属价格大幅上涨，但公司仍在按缓慢复苏预期管理其业务。

l         8月6日消息，巴克莱(Barclays Capital)在一份报告中称，在近几个月重启贱金属产能的全球热潮中，中国的贱金属产能重启量占全球产能重启总量的大多数。巴克莱预计，中国正在重启200多万吨的铝年产能。

l         从去年特大地震灾害中备受社会广泛关注的博赛集团阿坝铝厂传来喜讯:博赛集团已于近日再投资7亿元开工续建阿坝铝厂二期年产9万吨电解铝生产线,并计划于明年3月份完工投产。

l         花旗集团称，中国大约70%的闲置产能现已投入生产，造成供应显著增加。今年上半年，中国冶炼厂铝产量较去年同期增加19%。受产能利用率上升激励，中国铝业上调氧化铝价格4.3%，至每吨2400元。

钢材资讯

l        上调700～1600元／吨武钢9月价格“发飙”

昨天，武钢发布的9月调价政策再次显示钢价开始“发飙”。这次幅度异常的调价政策显示，9月部分品种将上调700~1600元/吨，其中热轧上调800元/吨，冷轧上调800元/吨，轧板上调700元/吨，镀锌上调700元/吨，硅钢则上调1100~1600元/吨。这次调整之后，几种钢材税后执行价格均远远高于市场售价。

联合金属分析师胡艳平告诉CBN记者，武钢价格政策的再次上调，完全在预料之中，因为近期市场涨势不止，上海地区5.5mm普碳热卷为4250元/吨，较7月初上涨了近600元/吨，同期武钢1.0mm冷板上涨850元/吨至5600元/吨。但她同时认为，“幅度之大，令人咋舌。”

　　正是因为担心下游接受不了，武钢首次谨慎地表示，此次只是作为9月指导价格，本月25日会根据市场走势确定最终订货价格，并以25日政策为准。据胡艳平介绍，此前，武钢都是在当月上旬出台下月价格政策，基本不再另行调整。

铜锌资讯

l        上海金属资讯网8月6日金属现货报价

品种价格范围综合价单位产地／牌号交货地

      电解铜 47580/47780 48600 吨国产、进口上海

      铝锭99.7% 15240/15280 15250 吨国产上海

      1号铅 14000/14100 14030 吨国产上海

      0号锌 14850/14950 14890 吨国产上海

      1号锌 14750/14850 14780 吨国产上海

      1号镍板 146000/150000 147500 吨国产、进口上海

      1号锡 117000/120000 118000 吨国产上海

      钴片99.8% 340000/355000 345000 吨国产、进口上海

      铟锭 2200/2350 2230 公斤国产、进口上海

      0号镉锭 29500/31000 30000 吨国产、进口上海

      铋锭 87000/91000 88500 吨国产上海

      镁锭 16400/16600 16460 吨国产上海  

白糖简讯

l         据巴西糖业界人士本周三说，由于国际糖价持续走高，本周巴西食糖市场成交仍旧比较清淡。本周三ICE糖市0910期约糖价稍稍上涨2个点，收于19.37美分/磅，盘中0910期约糖价还一度冲击了19.55美分/磅的高点，这是自2006年2月份糖价创下19.73美分/磅以来的最高点。在预期食糖供给将继续存在缺口的支撑下，食糖市场基本面仍旧保持强劲势头，同样，巴西潮湿的天气以及印度降雨匮乏也都对糖价上涨形成支撑。糖业专家指出，诸如Cargill、ED&F Man和Copersucar在内的贸易公司正在现货市场上采购。Cargill曾经是前段时间摘牌的0907期约交割糖的主要接糖方。美国一家大型贸易公司的贸易商指出，由于目前糖价过高，对终端用户来说几乎没有什么吸引力，估计新一轮的采购出现高峰期会在3-4个月之后商家的库存消耗殆尽之时。至于食糖产量降幅最为明显的印度，估计其大规模采购也会等到9、10月份制糖年结束库存所剩无几时。纽约Newedge经纪公司的经济商Alex Oliveira表示，如今国际期糖价格已经够高的了，如果卖主仅以与期价持平来报价，估计一周的成交都不会多。对巴西产高等级原糖（VHP原糖）大幅贴水报价已经成为必须了。据悉，商家在对ICE糖市0910期约糖价贴水120-150个点的水平已经有成交出现。不过，尽管成交偏淡，对于卖主来说，在后期糖价还会继续上扬的预期下，走货也小心翼翼的。何况，资金紧张的糖厂还在面临着信贷紧张和追加保证金的危险，这就限制了他们在期货市场上的交易。圣保罗FC Stone公司的分析师Marcos Escobar表示，巴西国内市场上白糖的价格走势仍很强劲，且7月的降雨天气对诸如Parana等州的甘蔗收榨进程有一定的影响，这也变相的推高了糖价。据巴西圣保罗大学应用经济高级研究中心（Cepea-Esalq）追踪到的数据，本周三巴西市场上50公斤级袋装白糖的售价在42.19雷亚尔（约合23.30美元）。据巴西外贸部本周公布的数据，今年7月份巴西食糖出口量从6月份的210万吨增至220吨，其中出口原糖160万吨，出口白糖627,000吨。

l         据印度食品一位高级官员本周三表示，为填补国内食糖供给缺口，估计08-09制糖年期间印度私营和国营企业的白糖进口量或将达到70万吨。正是为了缓解由于今年印度食糖减产，以及即将到来的9-11月的印度节日对食糖消费需求的大幅增加而出现的供给紧张局面，上周印度联邦政府已经将免税白糖进口时间展期。自今年4月份印度政府同意国营企业免税进口最高达100万吨白糖至今，印度已经进口了约10万吨白糖，预计到今年9月份时，还将进口60万吨白糖。另外，印度私营和国营企业已经签订了的10万吨原糖也将于8月中旬抵达。根据业界的预计，估计今年9月底以前印度的食糖进口量将达到300万吨，其中200万度已经签订了进口合同。作为全球第一大食糖消费国的印度已经于上周将国营企业的白糖进口最后期限从原定的8月1日展期至11月30日。同时，也首次允许国内私营企业在7月31日之前免税进口白糖，国营和私营企业的免税原糖进口时间也从展期至2010年的3月31日。由于印度食糖供给紧缺，过去6个月印度国内糖价已经上涨了40%，达到每100公斤2,800印度卢比。估计08-09制糖年印度的食糖产量将从07-08制糖年的2,630万吨降至1,450万吨。而每年国内的食糖消费量则高达2,250万吨。由于今年的季风雨偏少，导致甘蔗减产，估计09-10制糖年印度的食糖产量也不会出现太大的恢复，仅能达到1,700万吨的水平。

l         印度马哈拉什特拉邦合作厅厅长Harshvardhan Patil日前向媒体披露，估计09-10制糖年印度头号产糖区--马哈拉什特拉邦的甘蔗产量仅能达到4,100万吨，产糖470万吨，较先前预期的产量下降11.3%。上个月马哈拉什特拉邦合作糖厂联盟总经理Prakash Naiknavare曾预期09-10制糖年马哈拉什特拉邦的食糖产量将从08-09制糖年的460万吨增至530万吨。由于甘蔗供给量少于预期，估计今年马哈拉什特拉邦糖厂要到11月1日才开榨，较往年的开榨时间推迟1个月左右。

l         印度马哈拉什特拉邦合作糖厂联盟总经理Prakash Naiknavare日前表示，由于今年雨水不正常有可能会导致单产下降，加上今年印度第一大产蔗区--乌塔尔-普拉得什邦的生产情况不好，该邦的食糖产量很有可能会下降，估计09-10制糖年印度的食糖产量达不到先前预期的1,750-1,800万吨，仅能达到1,700万吨。

豆类资讯

1、  豆粕现货价格，43%蛋白豆粕的价格，哈尔滨3380元/吨，持平；吉林四平3460元/吨，持平；辽宁铁岭3460元/吨，持平；河北秦皇岛3570元/吨，持平；山东烟台3600元/吨，持平；江苏连云港3570元/吨，广西防城港3610元/吨，跌30元。

2、  美国天气：美国产区中部气温温暖同时伴随着一系列的阵雨及雷雨活动，该类型天气对大豆灌浆非常有利。不过，目前多数地方的进度水平落后，尽管升温有助促进大豆作物生长。而西部地区气温偏高，偏干的区域有进一步扩散的迹象，这对作物生长将带来一定威胁。

3、  黑龙江哈尔滨地区油厂一级豆油现货报价在7,400元/吨；三级豆油报价在7,300元/吨， 较5日变化不大，成交一般。集贤县油厂四级豆油价格在7,200元/吨，较5日变化不大，市场成交不多。佳木斯油厂四级豆油报价在7,100元/吨左右，较5日变化不大，交易一般。

油脂资讯

豆油：

l         中央电视台8月6日的报道称，入夏以来，各地市场上的食用油价格下降，降幅少则一成，多则超过三成。北京从7月中旬以来，食用油价格开始出现下滑。在北京的专业粮油批发市场，每箱金龙鱼大豆油的现在售价为152元；福临门大豆油每箱150元；金龙鱼食用调和油为183元。而在2009年月中旬价格高峰时，上述三款油种价格分别达到170元、168元、206元，降幅超过10%。与此同时，商场超市的小包装食用油也在调价促销。（来源：中国食用油网）

l         国内部分地区豆油现货市场8月6日最新报价：单位：元/吨

（来源:中国食用油网）

菜籽油：

l         国家粮油信息中心发布截至7月29日的一周“中国农产品市场趋势指数”报告，中国 豆油市场需求趋势指数为46.7，较前一周指数48.3降低1.6，高于2008年同期41.7的需求指数，继续处于50的中性需求水平之下。（来源：中国食用油网 ）

l         国内主要菜油产区8月6日出厂最新价格：单位：元/吨

（来源：中华油脂网）

棕榈油：

l         马来西亚行业人士称，受暴雨导致单产下降影响，预期沙巴州7月份棕榈油产量可能环比减少15%，至352,712吨，这可能促进印尼棕榈油出口。受天气影响，马来西亚棕榈油产量可能会出现下滑，这将有利于棕榈油价格的提升。（来源：中国食用油网 ）

l         国内主要港口24度棕榈油8月6日价格日报：单位：元/吨

（来源:中国食用油网）

塑料资讯

1）PVC行情出现“阳春白雪” 电石行情为何依然

近期，PVC现货市场出现短时间内价格大幅上涨的行情，相对于2009年前半年窄幅震荡的行情着实令人激动。作一个不太恰当的比喻，这也为长期低迷的市场气氛奏出了一段”阳春白雪”般的旋律，虽然到底是需求刺激还是期货影响等其他原因造成此波高调行情尚不好断言，但是其规格之高让人在惊喜之余也在思索是继续跟进还是保守操作。为何作为上游的电石行情没有跟随上涨?

一、烧碱行情依然低迷，制约着氯碱工厂的开工率，电石需求难以提升。

由于烧碱的低迷行情，工厂单纯合算烧碱依然处于亏损，整体的盈利依然依靠PVC这一块，故短时间内PVC市场的好转，并不足以刺激工厂提升整体开工率。如此一来，电石的需求难以提升。

二、电石企业心态保守，提价并不十分积极。

    目前正常开车的电石企业，普遍略有盈利，已经走出了亏损的泥潭。但是仍然有一部分电石企业前期选择了停车观望，随时可能重新启动。故目前正常生产的电石企业并不实际积极提高价格，因为一旦价格大幅走高，行业整体开工率必然提升，届时一旦供需关系发生变化，价格走势将更加不乐观，且届时原料如果出现供不应求，目前的利润空间都不一定能维持。

而前期停车的电石企业，由于对电石市场后市是否能够维持盈利状态不能肯定，且按照往年规律，电石市场在9月份之后即将逐渐步入下行通道，故目前是否开车仍然风险较大。

三、PVC工厂电石供应平稳，尽量维持目前价格水平。

作为用户，据我方了解，大部分PVC工厂目前电石供应较前期趋于平稳，只有局部由于运输等特殊情况仍显紧张，故下游PVC工厂方面多努力维持目前价格水平，来保证目前的利润空间。

2) 2009国内塑料行业状况简析

据悉，中国塑料行业的年度工业总产值达到了万元大关，比重达到了9.85%，占到了全国工业总产值的8.15%，规模以上企业达到了8万多家，229万吨。塑料行业在国民经济当中占有了非常重要的地位，报告研究表明，2009年上半年，在国家政策调整的情况下，塑料行业努力克服金融危机以来带来的严重冲击，应该说目前的生产和销售，最低迷的时期已经过去。

PTA简讯

1、国内各类化纤原料价格行情快报/点评(08.05)：8月5日，PTA价格延续涨势，MEG价格坚挺盘整，半光、大有光聚酯切片价格仍有上抬，CDP切片价格也有上涨，聚酯瓶片价格拉升。腈纶短纤1.5D×38mm、腈纶毛条3D×102mm价格盘整，CPL价格又有上调，锦纶6切片价格暂稳。受成本压力助推以及涤丝工厂自身供货偏紧等因素之下，今天，盛泽、嘉兴两地涤丝市场行情走势向上的趋势不变，价格继续上涨。业内人士认为，对涤丝行情后市走势仍抱有谨慎乐观之外，涤丝生产厂家部分品种供货依然偏紧，考虑到成本压力因素下，后市涤丝行情还将以推升的格局为主，但涤丝价格上涨速率可能趋缓。涤纶短纤价格仍有上涨，目前市场均价在9800元/T。粘胶短纤市场价格又有上抬，市场上均价达16300元/T。

2、聚酯切片行情动态快报-盛泽化纤市场(08.05)：PTA价格延续涨势，MEG价格坚挺盘整，半光、大有光聚酯切片价格仍有上抬，CDP切片价格较为平稳，聚酯瓶片价格拉升。市场上半光切片现货成交价为9500元/吨三月承兑送到，现款主流一般在9350-9400元/吨。有光切片现货成交价在9550元/吨三个月短途送到，现款主流一般在9400-9450元/吨。CDP切片市场现货成交价在9700元/吨六个月承兑送到。聚酯瓶片市场一般送到成交价在9600元/T。聚酯切片市场上交易量回落。