5.7亿并购天衡药业 福安药业“沾上”埃博拉概念

　　福安药业 (300194)今日公告 ，公司拟以发行股份及支付现金的方式购买中拓时代、黄道飞等11名交易对方合计持有的宁波天衡药业股份有限公司 (以下简称天衡药业)100%股权。经协商确定，其100%股权的交易价格为不超过5.7亿元。

　　《每日经济新闻》记者注意到，天衡药业主要产品包括枢瑞 (枸橼酸托瑞米芬片)，而枸橼酸托瑞米芬被认为是抑制埃博拉病毒活性的有效药物。

　　九鼎提前套现离场

　　福安药业重组方案显示，天衡药业成立于1992年，注册资本为7500万元。目前，沈宁晨和刘全志通过中拓时代分别间接持有天衡药业24.55%和15.7%的股份，二者同为公司的实际控制人。截至2014年6月30日，天衡药业100%的股权未经审计的账面净资产值为2.12亿元，预估值为5.71亿元，预估值增值率为169.21%。此次交易，福安药业将向交易对手发行股份支付约4亿元的交易对价，以18.38元/股的发行价计算，公司将发行约2175.05万股；此外，福安药业将支付1.7亿元现金。

　　记者注意到，交易对方受到了福安药业的“区别对待”。

　　据公告所述，由于中拓时代、黄道飞、汪天祥及龙磐创业均参与了业绩承诺并承担盈利补偿的责任，所获股份限售期限较长，上市公司购买其持有的天衡药业80.2%股份的交易对价为4.57亿元；而天衡药业管理层的持股公司合瑞医药持有的5%股权的交易价格为3738万元。此外，金基医药、宁波腾丰等6名财务投资者持有的天衡药业14.8%股权的交易价格仅为7548万元。

　　根据福安药业与中拓时代、黄道飞等5名交易对方签订的 《盈利预测补偿协议》，5名交易对象承诺，天衡药业2014年~2017年经审计并扣非后的净利润分别不低于2500万元、4000万元、5000万元和6000万元。2012年~2014年上半年，天衡药业营业收入分别为2.48亿元、2.87亿元和1.38亿元，扣非后净利润分别为1651.26万元、2247.41万元和868.63万元。

　　恒瑞医药重磅胃癌新药获注册批件

　　今日，恒瑞医药 (600276)公告 ，11月3日，公司自主研制的国家1.1类新药“甲磺酸阿帕替尼片”获得国家食品药品监督管理总局颁发的《新药证书》及《药品注册批件》

　　资料显示，阿帕替尼主要用于晚期胃癌标准化疗失败后的治疗，该药是全球第一个在晚期胃癌被证实安全有效的小分子抗血管生成靶向药物，也是胃癌靶向治疗中唯一一个口服给药制剂。阿帕替尼从立项研发到获批上市前后历时10年，该药是国家“十一五”、“十二五”重大新药创制专项课题。

　　《每日经济新闻》记者注意到，恒瑞医药表示，将尽快着手安排生产，并集中力量加大市场推广力度，争取使阿帕替尼能尽早发挥效益，为广大患者带来福音，并为广大股东创造更大的价值。

　　兴业证券在研报中提及，阿帕替尼是一种口服的酪氨酸激酶抑制剂，该类药物作为最新一代的靶向抗肿瘤药物，在杀伤肿瘤细胞的同时能最大限度减少对机体的伤害，自第一个品种伊马替尼上市以来，迅速受到临床的广泛接受，目前已上市的该类药物大部分都是过10亿美元的重磅品种，是未来临床肿瘤治疗的重要趋势，也是全球肿瘤药物的研发热点。由于目前国内尚无专门针对胃癌治疗的靶向药物，恒瑞医药的阿帕替尼几乎独享国内胃癌靶向药物治疗市场。

　　道明光学定增4.5亿投锂电膜

　　道明光学(002632)今日公布非公开发行预案，拟募资不超过4.5亿元，用于投入年产3000万平方米功能性薄膜生产线建设项目。其中包括年产1500万平方米的锂电池软包装膜生产线。

　　公告显示，本次非公开发行股票数量不超过2643.95万股，价格为17.02元/股，公司实际控制人胡智彪、胡智雄合计认购本次定增总量的10%~20%。

　　据悉，公司较受关注的铝塑膜是软包装锂电池的重要组件，对软包装锂电池的质量起着至关重要的作用，一般占锂电池成本的15%~20%左右。目前，日本的昭和电工和 DNP 寡头垄断铝塑膜行业，占据全球约 90%的市场份额。而下游锂电池行业的发展，例如电动汽车市场的高速增长，对铝塑膜产业的发展起着至关重要的作用。

　　道明光学表示，该等项目是在公司现有的技术平台和技术储备基础上实施，有利于公司拓展产品结构，实现综合性功能性膜材料生产企业的目标。

　　大股东拟转让24%股权 西南证券或成上市券商混改先锋

　　政策春风频吹，国企改革的步伐也在逐步加快。作为重庆市唯一的上市券商 ，西南证券 (600369)在9月30日宣布停牌，并披露大股东重庆渝富资产经营管理集团有限公司 (以下简称渝富集团)正在筹划转让公司部分股份。市场普遍认为，此举或标志着西南证券正式启动混合所有制改革。

　　今日，在市场一片翘首盼望中，西南证券改革方案出炉，公司大股东渝富集团通过公开征集受让方的方式协议转让所持有的公司6.8亿股股份(约占公司总股本比例的24.09%)。此次股份转让后，西南证券的第一大股东将发生变更，渝富集团将退居“二线”。

　　渝富集团退居二股东

　　西南证券的公告显示，目前渝富集团持有西南证券33.29%的股份，为第一大股东。渝富集团此次转让的股份全部为无限售条件流通股，拟一次性协议转让给单一受让方，拟转让股份数量为6.8亿股(约占西南证券总股本的24.09%)。转让完成后，渝富集团仍将持有西南证券约2.6亿股股份，占西南证券总股本的9.20%，将由西南证券第一大股东变更为第二大股东。

　　《每日经济新闻》记者注意到，渝富集团也对受让方的条件提出了要求。首先受让方系依据中华人民共和国法律合法成立并有效存续的中国境内公司法人，但外资直接或间接投资的中国法人除外；受让方应为单一法律主体且须独立受让全部拟转让股份，不接受以联合方式参与。然后受让方应设立三年以上，有健全的法人治理结构和良好的内部控制体制；最近三年内无重大违法违规行为等。第三，受让方具备按时足额支付股份转让价款的资金实力。第四，符合国家有关法律、法规及规范性文件对本次股份转让受让主体的相关要求。第五，受让方需承诺自持股之日起五年内不得转让所受让的西南证券股份。第六，受让方需承诺在西南证券存续期内，不得提议或者支持西南证券将注册地或主要机构办公地点迁出重庆市范围。最后，转让完成后，受让方、其控股股东及其实际控制人参股证券公司的数量不超过两家，其中控制证券公司的数量不超过一家。

　　豫园商城3亿受让泰康人寿股份

　　今日，豫园商城 (600655)，公司和华美现代流通发展有限公司 (以下简称华美现代)中标受让3500万股泰康人寿保险股份有限公司 (以下简称泰康人寿)股份。该项投资总额为5.96亿元，其中公司投资金额为2.96亿元。

　　资料显示，泰康人寿旗下拥有泰康资产管理有限责任公司、泰康养老保险股份有限公司和泰康之家投资有限公司。泰康资产是国内资本市场大型机构投资者之一，受托资产管理总规模近6000亿元，综合投资收益率连续11年表现优异。

　　公告显示，2014年9月9日，泰康人寿股东中国仪器进出口集团公司 (以下简称仪器进出口集团)通过北京产权交易所将其持有的3500万股泰康人寿股权(占总股本的1.2271%)进行公开挂牌转让。豫园商城于10月10日和华美现代联合向北京产权交易所提出上述转让标的受让意向，拟以每股17.02元，受让仪器进出口集团所持3500万股泰康人寿股份，交易金额5.96亿元。其中公司以不高于17.02元/股的价格受让其中1737万股，占泰康人寿股本比例的0.6091%，华美现代受让其中1763万股。

　　10月29日，豫园商城接北京产权交易所通知，确认公司和华美现代以17.02元/股的价格中标3500万股泰康人寿股份。10月31日，豫园商城、华美现代与仪器进出口集团签署《产权交易合同》。

　　宏源申万重组获批 汇金系再整合

　　11月4日晚间，宏源证券公告称，公司当日收到中国证监会通知，公司重大资产重组事项获得无条件审核通过，公司股票于2014年11月5日开市起复牌。

　　本次重组预案是在今年7月由宏源证券发布。本次并购设立双层架构模式，在上市公司层面设立投资控股集团(注册地新疆)，子公司层面设立证券子公司(注册地上海)。其中申银万国与宏源证券将以换股吸收合并的方式重组，宏源换股价格为每股9.96元，换股比例为2.049，预计交易金额近400亿元，吸收合并宏源后，申万市值将超过700亿元，一举跻身行业前三。

　　国泰君安分析师认为本次并购有利于未来同一控制人中央汇金集团旗下金融资源整合，打造投资控股集团，金融资源整合具有想象空间。新公司将实施金融服务一体化战略，预计公司将成为汇金旗下金融资产证券化平台。子公司层面将有条件探索员工持股/股权激励计划。

　　但另一方面考虑到本次并购行政性强，预计双方整合耗时较长，还需进一步观察。分析师认为，并购后协同效应不仅体现在营业网点互补上，资产管理/信用交易/产业基金也有望发力。双方合并后公司网点将扩充至300余家，地域互补。互联网金融倒逼传统业务转型，公司将发行次级债100亿元，并在新疆新设产业并购基金。预计公司将进一步提升杠杆，拓展两融/资管业务。

　　尽管众多券商都看好本次交易，但是有私募人士对《第一财经日报》记者表示，本次合并，虽然通过市场化运行，但是更多带有汇金的行政色彩。这次合并未必是一加一大于二，在合并进程后，两家券商许多业务骨干已经跳槽。

　　东方能源设子公司 扩大清洁能源产业  

　　东方能源（000958）11月4日晚间公告，为稳固和扩大清洁能源产业，将清洁能源作为公司新的利润增长点，增加公司持续经营能力。公司在山西省阳泉市平定县出资设立了全资子公司平定东方新能源发电有限公司，进行新能源发电项目的开发、建设。该公司注册资本500万元。