中航电测(300114)6月12日晚间公布重组预案，拟并购汉中一零一航空电子设备有限公司(简称汉中一零一)100%股权。

　　公司拟收购汉中一零一

　　公告显示，此次交易包括非公开发行股份购买资产及配套融资两部分。其中，中航电测拟以发行股份方式向汉航集团、北京一零一航空电子设备有限公司、汉中一零一同心投资管理中心、汉中一零一同德投资管理中心、汉中一零一同力投资管理中心、汉中一零一同创投资管理中心及开琴琴购买其持有的汉中一零一 100%股权。

　　截至2013年3月31日，汉中一零一 100%股权的预估值约为3.9亿元，净资产账面值净额约为1亿元，预估增值率约为290%。

　　根据各交易对方所持标的资产的预估值和发行价格(11.54元/股)测算，此次发行股份购买资产发行股份数量约为3379.55万股，其中向汉航集团发行约844.89万股，向北京一零一发行约506.93万股，向同心投资发行750.05万股，向同德投资发行488.77万股，向同力投资发行429.63万股，向同创投资发行211.64万股，向开琴琴发行147.64万股。

　　同时，中航电测拟向中航科工、中航产业投资、佳恒投资发行股份募集配套资金，募集资金总额不超过本次交易总金额的25%，总额为不超过1.3亿元，按照11.54元/股的发行价格，此次配套融资发行股份的数量为不超过1126.52万股。

　　双方将实现双赢

　　公开资料显示，汉航集团持有中航电测61.48%的股份，为公司控股股东。配套融资的发行对象中航科工、中航产业投资是公司实际控制人中国航空工业集团公司控制的其他企业，佳恒投资是由公司内部董事、高管及其他管理人员设立的有限合伙企业，与公司存在关联关系。

　　据悉，中航电测和汉中一零一均掌握了机电核心元器件及其传感测量控制系统研制技术，双方的经营业务具有较高的互补性。中航电测以非航空民品为主，航空产业占比较小，而汉中一零一则以航空军品为主，军品收入占总收入的95%以上，应用领域包括直升机、运输机、教练机、无人机、通用飞机等。截至2013年3月31日，汉中一零一总资产为2.09亿元，净资产为1.01亿元，2012年度营业收入1.12亿元，净利润2352.14万元。

　　公司表示，此次交易完成后，将利用汉中一零一的自动配电管理技术、测量控制技术、各类传感器技术等核心技术，以及在航空军品销售中的客户和渠道优势，促进公司航空军品业务的快速发展，实现公司的发展战略和规划。

　　有业内人士也表示，双方合作后，汉中一零一借助中航电测的资本实力和管理经验，其航空军品业务将持续发展，同时，双方的军品和民品的业务结构将趋向合理，有利于军品和民品的融合发展。另外，双方同为汉中市本地企业，具有相似的航空企业文化和地缘优势，有助于双方的业务拓展。本报记者梅婧