两年前,浙江广厦(600052)曾提出过定向增发计划,但由于去年A股市场持续低迷,公司股价长期低于发行价,非公开发行未能实施。昨天,公司旧事重提,再次提出拟非公开发行不超过1.8亿股,募集资金不超过12亿元,投向仍为开发东阳新天地2#和3#地块等。不过,与前次相比,由于杭州“天都城”项目已经开发,投资项目减少,浙江广厦此次大幅降低了融资总额和发行价格。消息公布后,公司股票昨天震荡上行,报收9.09元,上涨3.05%。
目前市场行情转暖,房地产股增发融资和拿地热情又上升。浙江广厦此次计划发行对象均以现金方式认购。募集资金一半将主要用于偿还银行贷款(6亿元),另外4亿元将开发东阳新天地2#和3#地块,剩余2亿元补充流动资金。东阳新天地预计项目总投资5.16亿元,拟开发为三层双拼和独立别墅,总建筑面积为124900平方米。预计2010年6月开工,2011年销售,2012年交付,2013年全部竣工。
分析人士认为,截至2009年3月31日,浙江广厦银行贷款总额达到26.46亿元,资产负债率84%。去年财务费用占当年利润总额的43%,因此定向发行募集资金后将加快项目开发进度、提高公司盈利水平。与此同时,到今年一季度末公司共有预收款项38.43亿元,部分款项预计今年实现结算,预售房款规模及估值优势突出。另外,浙江广厦昨天还宣布以1亿元将持有的金信信托9.83%股份转让给浙江省国际贸易集团;以1.25亿元将持有的通和投资控股有限公司18.38%的股份转让给浙江三和控股集团。由于此前已对这两笔长期股权投资全部计提了减值准备,转让将增加公司2.25亿元的当期利润。公司大股东广厦控股曾承诺,在浙江广厦产权和股本结构不变情况下,2009年每股收益不低于0.4元 (盈利总额将达3.28亿元),否则将用现金补足差额。
目前公司开发的楼盘杭州天都城、西安水岸东方等都是大楼盘,房产形势好转后,其规模效益逐渐显现,盈利能力也逐渐增强,因此被看好。