全景网讯 受“双降”利好刺激,26日早盘两市高开,沪指报3448.65点,涨1.06%,成交79.1亿元,深成指报11765.65点,涨1.4%,成交125.9亿元,创业板指报2570.13点,涨1.25%,成交33.02亿元。行业板块全线飘红,节能环保、网络游戏、券商、健康产业等板块涨幅靠前,燃料电池、酿酒行业、人脑工程等板块涨幅滞后。开盘两市44股涨停,7股跌停,妖股集体遭重挫,特力A(000025)、暴风科技(300431)跌停,海欣食品(002702)、洛阳玻璃(600876)、潜能恒信(300191)、梅雁吉祥(600868)、锦江投资(600650)等大跌。

　　【市场观察】

　　兴业策略:短期来看,“双降”固然可喜,仍要重视节奏。爱在深秋、不醉不休,现已微醺,赚钱效应最肥美的第一段行情已结束,开始“啃硬骨头、冲关”的第二阶段,指数逼近三季度成交密集区(上证综指3600点—4100点),冲关的过程难免遭遇震荡。因此,正确认知此轮行情的性质,才能做好交易,在相对明确的时间和空间下踩准节奏。进攻型机会一:中长期“抱团取暖”的机会集中在经济转型、新兴产业,涨幅大,需要做波段,包括先进制造业(人工智能、新能源汽车、核电、高铁、新能源、机器人(300024)等)、现代服务业(传媒、医疗保健、体育、旅游等)、互联网。“5中全会”前后围绕“十三五”规划的热点板块可能遭遇“预期兑现”的波折,如超预期则继续上涨,否则面临短期休整。进攻型机会二:国企改革、环保、大健康服务、低空开放(通用航空)、军工等改革相关的题材值得深度挖掘。消费型绩优股攻守兼备,适合此前踏空的投资者。传统的包括白酒、家电、医药等,消费升级的包括传媒、旅游、轻工制造等行业的绩优股,四季度估值切换带来补涨机会。

　　国泰君安(601211):本周很关键,需放量突破密集成交区平台,拨云见日,后面200点比前面400点要慢。创业板放量,主板没有,突破口在中小创,一旦突破中级行情确立。如果无法突破,打大票心虚,消耗资金,盘面会坏掉。风格会否切换?目前不会。存量博弈:一定是结构性行情,大票打不动,打小票。微观结构:产业资本和散户低风险偏好的投资者已经离场,场内都是高风险偏好投资者,80后基金经理,伴随成长股长大,搞自己熟悉的。未来切换的催化剂:增量资金入市,低风险偏好投资者入场;改革落地,传统企业可以讲改革转型的故事。关注:十三五规划相关新兴产业、新一轮微刺激、混改试点、军改、券商、地产。

　　西部证券(002673):结合技术走势观察,上周沪指三攻3400点后旋即回落,上周五冲关有效性仍待确认。日K线显示,沪指攀至中期均线后,股指重心有所上移,但热点波动性和量能回补缓慢节奏,说明场外观望资金并未建立起良好的参与信心。下一步的市场反弹在风口博弈的过程中,需要梳理出更为清晰的领涨主线,中小创股为主的成长股对指数拉升影响有限,沪指十日均线是强弱分界的关键位置。在市场反弹节奏并未形成全面快速提升之时,操作策略方面不妨坚守灵活机制,半仓之下持有低价绩优的成长股。

　　【市场要闻】

　　人民日报公布“十三五”规划十个任务目标

　　据悉人民日报官方微博,我国“十三五”规划的十个任务目标是:1、保持经济增长,2、转变经济发展方式,3、调整优化产业结构,4、推动创新驱动发展,5、加快农业现代化步伐,6、改革体制机制,7、推动协调发展,8、加强生态文明建设,9、保障和改善民生,10、推进扶贫开发。其中,加强生态文明建设(美丽中国)是首度写入五年规划。

　　点评:在今后一段时间内,十三五规划都将是股市的重要关注点,其中创新、生态文明、健康等将是持续的热点,可关注的相关板块有节能、环保、生态农业、园林绿化等。相关上市公司如蒙草抗旱(300355)、福建金森(002679)、大禹节水(300021)、亿利能源(600277)等。

　　东北振兴十三五将会有大动作

　　根据对目前我国经济形势分析,业内预计,即将到来的十八届五中全会会将经济议题作为重中之重。而东北地区作为曾经的工业基地,相比起西部地区有着良好的经济基础和文化基础,但近1年多,东北地区经济发展形势严峻,部分地市GDP增长下滑两位数,东三省经济增长全国垫底后5名。要确保我国经济增长底线,对增长落后地区采取强有力稳增长措施至关重要。

　　另外,围绕十三五规划的编制,习近平总书记曾在5-7月份密集考察浙江、贵州和吉林,并召开周边省市负责人座谈会,谈及十三规划编制和新常态经济发展思路,其中在考察吉林时重点谈到振兴东北。8月份,发改委东北振兴司司长周建平表示,在五中全会后,中央有望出台全面振兴东北的若干意见。

　　点评:梳理习总对振兴东北的指导,概括下来有加快产业优化升级、推进创新驱动、促进体制机制创新、推进生态文明建设等几个方面。建议关注东北地区代表性工业的升级创新,如沈阳机床(000410)、东北电气(000585)、一汽轿车(000800)等;由于东北地区的开放明显滞后其他地区,以开放促发展也迫在眉睫,建议关注港口及边境贸易等标的如大连港(601880)、亚泰集团(600881);生态文明建设及农垦改革关注北大荒(600598)等。

　　关注上海上市国企“壳资源”

　　上海国资国企改革行至今日,传统上市国企的“壳资源”已经腾挪出不少。从上海市国资委了解到,腾挪出的壳资源与上海创新经济转型将紧密结合,一些新兴产业公司有望借道借壳上市,深化改革。

　　日前,上海华谊集团旗下上市公司氯碱化工(600618)公告称,公司将向华谊集团出售所持有的达凯塑胶90%股权和上海天坛助剂44%股权。此举说明上海华谊集团核心资产上市已选择双钱股份(600623)这一平台,氯碱化工在华谊集团中的地位尴尬,向集团剥离资产被认为是传递出氯碱化工“壳运作”的信号。

　　点评:在此之前,上海国企上市公司中,中纺机(现名中毅达(600610))、飞乐股份(现名中安消(600654))、金丰投资(现名绿地控股(600606))、棱光实业(600629)、海博股份(600708)、自仪股份(600848)等已出现被借壳的情况。其中涉及上海国企资产优化以及其他资本方借壳上海国企平台等的情形。此外,氯碱化工(600618)、三爱富(600636)、华鑫股份(600621)等新近腾挪出的国企上市壳资源以及拥有被借壳预期的上市公司,近来面临着多方机会。

　　四季度低碳节能迎多重催化剂

　　10月25日,吉林省出现大范围雾霾天气,空气质量达到中至重度污染。此前环保部通报,10月23日至25日京津冀及周边部分城市可能再次出现空气重污染过程。冬季将至,雾霾出现的几率大及持续的时间偏长,除了污染治理力度被迫加强外,节能减排才是更有效的源头解决办法。从各国高层动向看,2015年度联合国气候变化大会将于12月上旬在巴黎召开。据悉,已有多个缔约国提交了国家自主减排方案,大会期间有望达成一项灵活可信的全球气候变化协议。法国总统奥朗德将于11月初访问中国,法方此行重要议题将聚焦于环保与碳排放方面,两国领导人将就气候大会共同探讨相关议题并发出行动呼吁,四季度节能减排的市场关注度有望持续升温。

　　点评:短期而言,日前清华大学中国与世界经济研究中心主任李稻葵透露,十三五规划在节能减排等领域将启动重大改革举措,随着十八届五中全会的召开,预计改革举措很快公布。上市公司方面,除了关注光伏风电等清洁能源及新能源汽车外,还可关注:一是节能环保装备制造及服务业企业如浙大网新(600797)、置信电气(600517)、华光股份(600475);二是A股市场布局低碳、碳交易及碳排放业务的上市公司,如华银电力(600744)、巨化股份(600160)、深圳能源(000027)等;三建筑节能。涉及上市公司如万华化学(600309)、红宝丽(002165)、双良节能(600481)等。

　　机器人(300024)十三五规划本月完成 智能制造前景可期

　　外交部23日表示,德国总理默克尔将于29日至30日对中国进行正式访问。德国率先提出的工业4.0计划与《中国制造2025》在提出背景、采取措施、发展方向上都较为相似,对机器人等智能制造技术给予了高度重视。工信部副部长毛伟明也于近日表示,机器人产业十三五规划将于本月底完成。

　　点评:在劳动力成本上升和政策支持的共同作用下,我国智能制造的巨大潜力正在迅速释放,于2014年成为全球最大的工业机器人消费市场。预计到2020年,机器人及系统产值可望达到1000亿元,带动3000亿元零部件市场,减速器、伺服电机等零部件的进口替代空间广阔。公司方面,秦川机床(000837)的工业机器人关节减速器项目已实现月产1000台目标;海伦哲(300201)拟定增加码工业机器人集成和软件开发业务。

　　政府部门力推中医药健康养老 行业再迎新机遇

　　全国老龄办近日与国家中医药管理局签署合作协议,推进中医药健康养老服务发展。协议提出双方共同在“乐龄工程”中开展中医药相关活动,开发中医药健康养老服务包等。国家中医药管理局还将把中医药健康养老纳入中医药事业发展十三五规划。

　　点评:从卫计委方面获悉,健康中国概念将从卫计委层面上升至国家战略,将健康的理念贯穿到政府的施政理念中,并成为中国梦的一部分。中医药健康养老服务作为其中的重要组成部分,也有望迎来快速发展机遇。据不完全统计,太极集团(600129)、羚锐制药(600285)等中药企业,目前都在积极布局大健康业务。