软件与服务：战略新兴产业投资大幕拉开－十二五规划纲要点评

    安信证券分析师 侯利

    事件：2011年3月16日，《中华人民共和国国民经济和社会发展第十二个五年规划纲要》正式发布。
　　点评：
　　强调战略性新兴产业的重要地位。“发展战略性新兴产业”被列为了十二五规划的七大指导思想之一，同时“战略性新兴产业发展取得突破”则成为了十二五的七大目标之一。纲要中明确提出，“十二五”期间，战略性新兴产业增加值占国内生产总值比重达到8%左右。这些内容再一次强调了战略性新兴产业作为支柱产业的重要地位。
　　物联网、云计算将成为下一代信息基础设施。纲要强调：“推动物联网关键技术研发和在重点领域的应用示范。
　　加强云计算服务平台建设。”可见，在未来的五年中，这两项技术将得到政策的大力扶持，并被广泛应用。物联网及云计算板块将持续受到市场的关注。

    制造业信息化迎来发展机遇。纲要明确提出了加强重大技术成套装备研发和产业化，推动装备产品智能化，这些都对制造业信息化发展创造了绝好的政策环境。在相关投资标的上，我们看好处于先进装备制造业、具有嵌入式软件开发能力的软控股份、大族激光、华工科技等。
　　细分子行业投资机会的深度挖掘。对照纲要内容，我们注意到有若干细分子行业及公司受益明显，但前期市场关注度较少，现特予以专门推荐：
　　加强山洪地质气象地震灾害防治。纲要提出：加快建立灾害调查评价体系、监测预警体系、防治体系、应急体系，加快实施搬迁避让和重点治理。加强气象灾害监测预警预报和信息发布系统建设。提高地震监测分析与震灾防御能力。结合当前日本大地震所造成的巨大损失，预计国家对于灾害监测预警体系建设以及提升灾害防御能力的投入将加大。相关受益公司：同方股份、东华软件、威创股份。
　　构建综合交通运输体系。为了提高交通运输业的资源利用效率，十二五期间，国家将逐步建立大交通体系。除了已有的港口、铁路、高速公路和航空等产业，还包括高铁、城际铁路以及城市轨道交通等。与高速公路、高铁等板块相比，目前从事城际铁路以及城市轨道智能交通的上市公司关注度较少，包括众合机电、赛为智能、宝信软件等。
　　加强网络与信息安全保障。纲要明确指出，要加强信息网络监测、管控能力建设，确保基础信息网络和重点信息系统安全。推进信息安全保密基础设施建设，构建信息安全保密防护体系。加强互联网管理，确保国家网络与信息安全。受益上市公司包括：美亚柏科、立思辰、启明星辰等。