赛为智能（300044）
评级：买入
评级机构：宏源证券
公司立足建筑智能，快速实现大智能、全国化布局。公司以建筑智能为先导，内生外延并举，业务布局上逐渐拓展至轨道交通、铁路、水利智能、海洋智能、智能电网、电子电源等细分市场，区域布局已进入全国四大区域12个省份，2013年华南外收入占比达34%。建筑智能、电网智能、电子电源、城轨智能及海洋智能分别占我们预测2014年收入的22.6%、35.6%、8.6%、5.9%与4.0%。
公司深耕传统业务、布局新兴领域，产业链延伸及全国化布局驱动业绩持续高增长。公司在品牌、资质、技术、业绩等方面已经建立起一定竞争优势，细分领域陆续迎来收获期。合肥基地、前海智慧城市公司今年有望带来增量订单；鉴于公司在广深、合肥等跟踪项目陆续招标，预计今年轨交业务增速翻番；超高层、综合体等建筑智能业务将快速增长；今年若不考虑金宏威并表因素，公司内生增长达88%。外延式扩张带来的智能电网、海洋智能将贡献可观增量。
我们预测公司2014~2016年净利润分别为1.34亿元、1.75亿元与2.27亿元，对应2014、2015、2016每股收益分别为0.44元、0.57元、0.78元。综合考虑公司处于跨越式增长阶段及行业估值水平，我们认为给予公司2014年40倍市盈率较为合理，对应17.60元目标价，首次给予“买入”评级。
爱尔眼科（300015）
评级：增持
评级机构：兴业证券
公司业绩符合我们此前年报业绩前瞻中的预测（每股收益0.53元，增长23%）。2013年，公司实现营业收入19.8亿元，同比增长21.02%，实现归属母公司所有者净利润2.24亿元，同比增长22.68%。
看好公司眼科医疗服务的成长空间。对于爱尔未来的成长空间，我们认为由于眼科医院具备非常强的可复制性，从公司目前所拥有的连锁医院来看，虽然公司已基本完成省级地区的二级医院建设，但三级医院仍主要集中在两湖地区，在其他省份的布局尚未开始，公司连锁医院的扩张成长空间依然十分广阔。 此外，公司过去几年新建的近20家医院也已进入扭亏周期，新建医院逐步实现盈利后也有望开始贡献业绩弹性，两方面因素有望带动公司业绩逐步回归快速增长，公司未来加速增长的趋势较为明确。
公司作为国内优质的眼科医疗服务上市公司，在“封刀门”事件影响逐步消除后，2013年业绩已经呈现了明显的恢复性增长趋势；展望未来，公司在准分子手术恢复快速增长及新建医院进入盈利周期开始贡献业绩的驱动下，业绩继续保持加速增长的趋势较为确定，中长期而言公司仍是一支不可多得的优质成长股。
我们预估公司2013~2015年每股收益分别为0.52元、0.69元、0.90元，虽然短期估值不便宜，但公司作为优质的民营医院标的，在医疗服务行业发展的大潮中长期前景广阔，继续维持“增持”评级，建议逢低配置。
万达信息（300168）
评级：强烈推荐
评级机构：民生证券
公司积极将上海优秀的城市管理经验推广至外地，近几年外地的收入占比持续提升。公司重点开拓的领域包括东部沿海、西藏、天津、四川、重庆以及中部地区等。2013年西藏业务有所延迟主要受到行业景气度以及天气原因的影响，我们判断2014年会有积极推进，并顺利实现收入确认。此次公司中标的仅为电子政务一期，预计未来还将有后续的持续合作，并有望从政务拓展到智慧城市的各个方面。来自西藏的收入将成为公司的重要收入来源，为2014年业绩的高速增长奠定坚实基础。
公司在2013年11月9日发布“市民云”，以实名认证为基础，具备政府公信力。“市民云”实现B2G2C，连接政府和市民，结合上海倾力打造“智慧城市”的大背景，将各种后台服务与老百姓手中的智能终端设备相结合。未来“市民云”将涵盖医疗、餐饮、居家、出行、安全、教育、娱乐、就业等方方面面，包括10项以上的精品服务、100项以上的政府公共服务和1000项以上的社会化服务，公司将承担审核各种第三方应用的职责，具备入口优势。
2014年公司订单及项目将密集落地，同时公司参与“市民云”及“社区云”的开发和后续运营。维持“强烈推荐”评级，预计公司2013~2015年每股收益分别为0.61元、0.88元、1.25元，对应市盈率为66.6倍、46.1倍、32.5倍。 (邓飞 整理)
原标题：创业板点兵
