作为一种新兴的集资方式，P2P网络借贷平台近日被曝出多起违规事件。银监会处置非法集资部际联席会议办公室主任刘张君日前表示，近期国务院决定由银监会牵头承担对P2P监管研究，相关工作已经启动。同时，他还透露了P2P网络借贷不得跨越的四道底线。虽然对P2P网贷的监管部门已经明确，但是规范P2P仍然面临三大难题。

　　P2P网贷乱象丛生

　　所谓的P2P网贷，指的是有资金并且有理财投资想法的个人，通过第三方网络平台牵线搭桥，使用信用贷款的方式将资金贷给其他有借款需求的人。借贷过程中，资料与资金、合同、手续等全部通过网络实现，它是随着互联网的发展和民间借贷的兴起而发展起来的一种新的金融模式。

　　作为一个新事物，P2P网贷在给人们带来一定方便的同时，其背后的负面因素也正在浮出水面。很多投资人经常被P2P网贷“高利率”吸引，但往往就忘记了“高风险”。据中国证券报调查，近一年来出事的P2P网贷公司并不在少数，再加上一些P2P网贷平台涉及非法集资，行业可谓乱象丛生。

　　近日，深圳一家名为“旺旺贷”的P2P网贷上线5个月后一夜失联，疑为诈骗。曾在该平台活跃的近千名投资者中，损失金额少则数千元，多则上百万，初步统计总金额达到1700万。据不完全统计，去年出现倒闭、跑路、提现困难等各种问题的P2P网贷平台总共有75家，而今年一季度仍有近17家，几乎每10家就有1家出事。

　　此外，眼下屡禁不止的非法集资正假借互联网金融等外衣，出现新花样，部分P2P网贷平台涉及其中。近期就有多家P2P网络借贷平台被曝出违规涉及非法集资事件。最新一个关于P2P网贷涉及非法集资的新闻是，日前，浙江省公安厅经侦总队会同相关部门，联合多个警种，通过多种方式，对涉及浙江的P2P网贷平台进行了排查，现已排查出各类P2P网贷平台87家，其中已有10家平台因涉嫌利用P2P网贷平台进行非法集资犯罪活动被立案侦查。

　　银监会明确四大底线

　　针对P2P网贷平台的乱象，证监会日前已经有所动作，明确了P2P网贷四大底线。

　　银监会处置非法集资部际联席会议办公室主任刘张君日前在出席“防范打击非法集资新闻发布会”时表示，近期国务院对互联网金融的监管做了大致分工，决定由银监会牵头承担对P2P监管研究，相关工作已经开始启动。同时，他在会上也首度透露了P2P不得跨越的四道底线：一是要明确平台的中介性质；二是要明确平台本身不得提供担保；三是不得将归集资金搞资金池；四是不得非法吸收公众资金。

　　实际上，早在去年11月，中央九部委处置非法集资部际联席会议上，央行对“以开展P2P网络借贷业务为名实施非法集资行为”作了较为清晰的界定，并将其分为三种模式。其中第一类为当前较常见的资金池模式，指不管通过什么渠道支付投资金，现金都流入公司的账户，很容易造成平台跑路；第二类则是利用虚假项目或虚假借款人非法集资产生的风险；第三类则是典型的庞氏骗局，也就是利用新投资人的钱来向老投资者支付利息和短期回报，以制造赚钱的假象进而骗取更多的投资，典型的“拆东墙补西墙”。

　　在前不久结束的博鳌论坛上，银监会副主席阎庆民也表示，将由银监会牵头来承担对P2P监管的研究。当然，从落实监管部门，到出台监管政策，还需要一定的时间。而广大投资者也要擦亮眼睛，不要贪图小利，避免上当受骗。

　　三大“绊脚石”亟需移除

　　P2P网贷行业乱象丛生，监管层也已经确定了行业的四大底线，但就目前情况而言，要对P2P网贷行业进行有效监管，还要移除掉三大“绊脚石”。

　　首先是出台监管的法律法规问题。目前证监会确定了行业的四大底线，这远远不够，对P2P网贷，管理层亟需出台一套明确的监管法律法规。中国小额信贷联盟理事长杜晓山表示，“从2007年中国有第一家P2P到现在，7年过去了，社会各方对P2P也有了比较全面的认识。

　　目前，P2P乱象丛生，相关监管法规出台时机已成熟，监管不能再缺位。P2P可能还有新的变化和发展，还不到出台法律的发展阶段，但是现在可以出台暂行条例或管理办法。” 而多位P2P从业者也表示，希望政府能够尽快出台监管政策，规范整个行业的发展，但同时希望，在监管创新金融形式的时候，能够考虑到金融创新企业的实际情况和发展规律，适当宽松监管。

　　其次是提高P2P网贷平台对风险的识别和管理能力。合格的P2P网贷平台有着很高的准入门槛。从业者一方面要懂互联网体验，另一方面要懂风险管理，理解金融核心的本质。这对P2P的管理团队提出了很高的要求。

　　而目前国内的很多P2P网贷平台根本达不到要求，偏离正常轨道的模式创新，再加上缺乏统一的P2P行业标准，征信制度尚不完善，使得P2P的风控难以做到准确而有效率。

　　作为业内人士的翼龙贷董事长王思聪就表示，“P2P网贷平台要先练‘内功’，把自身风控质量和产业服务做好，这样才能得到认可。”

　　最后就是P2P网贷行业未来如何发展的问题。最为一个新兴行业，发展问题关系到行业的未来。P2P的实质是互联网金融，其面临着如何有序健康发展的问题。有业内人士认为，目前P2P网贷平台还需更多的创新，人人贷联合创始人杨一夫认为，对互联网金融创新更多程度上还是停留在服务方式或者资金渠道上，并没有真正的直击金融的本质——对风险管理的创新，在P2P这个行业里用的方法还比较传统，跟大部分的传统金融机构和线下的财务公司做的差不多。未来有机会通过技术去改变这样的现状，使得风控变得更有效率、更准确。