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博时平衡配置:股债平衡 力争长期回报
来源 中国证券报 发布时间 2010年03月01日 08:00 作者
 

  推荐理由

  推荐理由:博时平衡配置基金为混合型基金中的保守配置品种,该基金注重股票资产与债券资产的均衡配置。在控制股票仓位和市场系统性风险的前提下,能够顺势进行积极的资产配置操作,较好地回避熊市的下跌风险、分享牛市的上涨收益。

  基于设立以来较高的超额收益以及在2008年熊市中优异的抗跌能力,博时平衡配置基金被评为“2008年度同业领先开放式混合型基金”。2009年,股票仓位远低于同业的博时平衡配置基金依然有不错的表现。

  投资风格:博时平衡配置混合型基金在60%的股票配置范围内顺应市场进行了灵活的操作,对市场脉络的把握能力出众:在2006年、2007年、2009年的牛市市场环境中股票仓位达到可配置的上限,充分分享市场收益;而在2008年的熊市和2010年以来的震荡市场中股票配置比例大幅下降,很好地回避了市场的系统性风险。

  历史业绩:截至2010年2月22日,博时平衡配置基金自2006年5月设立以来累计收益率为178.14%,超越同期上证指数近95.15个百分点。其中在2008年下跌市场中业绩居混合型基金前十,在2009年上涨市场中凭借不到60%的股票仓位获得了超过50%的收益率,在2010年以来的震荡市场环境中业绩亦排名同业前1/3。

  投资建议及风险提示:作为混合型基金品种中的保守配置品种,博时平衡配置基金风险级别适中,建议具有中等风险承受能力、期望获得中长期稳定超额收益的投资者关注该基金。作为混合型基金,博时平衡配置仍有较多资产配置于股票,这使得该基金同样面临着股市的系统性风险,因此该基金不适合风险承受能力低的投资者。(天相投资顾问有限公司 闻群 王天玥)

  博时平衡配置基金是博时基金管理有限公司旗下第6只基金,该基金设立于2006年5月31日。截至2009年末,博时平衡配置基金的资产规模为36.19亿元,份额为25.6亿份。

 
 
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