| 来源： |
证券时报 |
发布时间： |
2009年07月20日 05:18 |
作者： |
|
| |
兴业趋势投资混合型证券投资基金（ＬＯＦ）2 0 0 9第二季度报告
基金管理人：兴业全球基金管理有限公司
基金托管人：兴业银行股份有限公司
报告送出日期： 二〇〇九年七月二十日
§１ 重要提示
基金管理人的董事会及董事保证本报告所载资料不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任。
基金托管人兴业银行股份有限公司根据本基金合同规定，于２００９年７月１７日复核了本报告中的财务指标、净值表现和投资组合报告等内容，保证复核内容不存在虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏。
基金管理人承诺以诚实信用、勤勉尽责的原则管理和运用基金资产，但不保证基金一定盈利。
基金的过往业绩并不代表其未来表现。投资有风险，投资者在作出投资决策前应仔细阅读本基金的招募说明书。
本报告中财务资料未经审计。
本报告期自２００９年４月１日起至６月３０日止。
§２ 基金产品概况
§３ 主要财务指标和基金净值表现
３．１主要财务指标
单位：人民币元
注：１、本期已实现收益指基金本期利息收入、投资收益、其他收入（不含公允价值变动收益）扣除相关费用后的余额，本期利润为本期已实现收益加上本期公允价值变动收益。
２、所述基金业绩指标不包括持有人认购或交易基金的各项费用（例如：申购赎回费、红利再投资费、基金转换费等），计入费用后实际收益水平要低于所列数字。
３．２ 基金净值表现
３．２．１本报告期基金份额净值增长率及其与同期业绩比较基准收益率的比较
３．２．２自基金合同生效以来基金累计份额净值增长率变动及其与同期业绩比较基准收益率变动的比较
兴业全球视野股票型证券投资基金
累计净值增长率与业绩比较基准收益率的历史走势对比图
（２００６年９月２０日至２００９年６月３０日）
注：１、净值表现所取数据截至到２００９年６月３０日。
２、按照《兴业全球视野股票型证券投资基金基金合同》的规定，本基金建仓期为２００６年９月２０日至２００７年３月１９日。建仓期结束时本基金各项资产配置比例符合基金合同规定的比例限制及投资组合的比例范围。
§４ 管理人报告
４．１ 基金经理（或基金经理小组）简介
注：１、任职日期和离任日期均指公司作出决定之日。
２、“证券从业年限”按照中国证券业协会《证券业从业人员资格管理办法》的相关规定计算。
４．２管理人对报告期内本基金运作遵规守信情况的说明
本报告期内，本基金管理人严格遵循了《证券投资基金法》及其各项实施细则、《兴业全球视野股票型证券投资基金基金合同》和其他相关法律法规的规定，本着诚实信用、勤勉尽责、取信于市场、取信于社会的原则管理和运用基金资产，为基金份额持有人谋求最大利益。本报告期内，基金投资管理符合有关法规和基金合同的规定，无违法违规、未履行基金合同承诺或损害基金份额持有人利益的行为。
４．３ 公平交易专项说明
４．３．１ 公平交易制度的执行情况
本报告期内，本基金管理人严格按照《证券投资基金法》、《证券投资基金管理公司公平交易制度指导意见》及公司相关制度等规定，从投资授权、研究分析、投资决策、交易执行、业绩评估等环节严格把关，确保各投资组合之间得到公平对待，保护投资者的合法权益。
４．３．２ 本投资组合与其他投资风格相似的投资组合之间的业绩比较
注：（１）兴业全球视野股票与兴业社会责任股票的统计期间为２００９年４月１日至２００９年６月３０日。
（２）兴业全球视野股票与兴业社会责任股票本报告期内净值增长率差异在５％以内，差异幅度在合理的范围内。
４．３．３ 异常交易行为的专项说明
本报告期内，未发现可能导致不公平交易和利益输送的异常交易情况。
４．４ 报告期内基金的投资策略和业绩表现说明
４．４．１ 行情回顾
０９年二季度市场延续了一季度的强势，沪深３００指数在二季度上涨了２６．２７％。随着行情的深化，银行，地产和煤炭等大盘蓝筹股成为二季度推动指数上涨的主要力量，前期上涨的中小盘股票和题材股表现一般。
４．４．２ 基金运作回顾
本基金在期间涨幅为２２．３％，低于指数的涨幅。在二季度本基金做的不好的地方是股票的持仓不重；值得庆幸的是本基金在适当的时间点继续加大了对银行的配置，银行板块在二季度的良好表现给本基金带来了一些超额的收益。
４．４．３ 市场展望和投资策略分析
今年的行情感觉像０６年和０７年两年大行情的一个浓缩版，从主题投资到银行地产等大蓝筹的行情都轮流表现。
目前整个Ａ股总市值２５万亿，如果按照０８年的盈利市场市盈率水平达到３１倍。如果按照现在普遍的０９年业绩增长１０％计算，其０９年动态市盈率为２８倍多。这样的估值水平包含了市场对未来非常乐观的预期。因此，这样的股指水平很难说有较好的投资价值。
流动性是支持指数上涨的唯一的因素。上半年国内的贷款超过７万亿，远远超过去年全年的贷款总额。在对通胀的恐惧下，各方资金纷纷进入股市，这从大量参与定向增发的实业资金上可以看出。
我们对未来的预期没有市场那么乐观，但是判断流动性推动行情何时结束是非常困难的。本基金所能做到的依然是保持谨慎的心态进行后续的操作。
§５ 投资组合报告
５．１ 报告期末基金资产组合情况
５．２ 报告期末按行业分类的股票投资组合
５．３ 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前十名股票投资明细
５．４ 报告期末按债券品种分类的债券投资组合
５．５ 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排名的前五名债券投资明细
５．６报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排名的前十名资产支持证券投资明细
本基金本报告期末未持有资产支持证券。
５．７ 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排名的前五名权证投资明细
本基金本报告期末未持有权证。
５．８ 投资组合报告附注
５．８．１ 本基金投资的前十名证券的发行主体本期未出现被监管部门立案调查，并且未在报告编制日前一年内受到公开谴责、处罚的情形。
５．８．２ 本基金投资的前十名股票中没有投资于超出基金合同规定备选库之外的股票。
５．８．３ 其他资产构成
５．８．４ 报告期末持有的处于转股期的可转换债券明细
本基金本报告期末未持有处于转股期的可转换债券。
５．８．５ 报告期末前十名股票中存在流通受限情况的说明
本基金本报告期末前十名股票中不存在流通受限情况。
§６ 开放式基金份额变动
单位：份
§７ 备查文件目录
７．１ 备查文件目录
１、中国证监会批准兴业全球视野股票型证券投资基金设立的文件
２、《兴业全球视野股票型证券投资基金基金合同》
３、《兴业全球视野股票型证券投资基金托管协议》
４、《兴业全球视野股票型证券投资基金招募说明书》
５、基金管理人业务资格批件、营业执照和公司章程
６、本报告期内在中国证监会指定报纸上公开披露的各项公告原件。
７．２ 存放地点
基金管理人、基金托管人的办公场所。
７．３ 查阅方式
投资者可登录基金管理人互联网站查阅，或在营业时间内至基金管理人、基金托管人办公场所免费查阅。
兴业全球基金管理有限公司
二〇〇九年七月二十日
|
| |
|
| |
|
| |
|
|
|
|
|
