年关临近，基金公司纷纷开始为明年初新基金的销售寻找“婆家”银行。然而，令基金公司吃惊的是，一些银行开始设置筛选门槛，以“贵公司基金过往业绩不佳”为由，对其新基金销售“SayNo”。吃了闭门羹的基金公司疑虑重重，这究竟是银行真心实意地转变销售模式，开始以客户需求为导向？还是“惺惺作态”，以此作为一种变相要价的手段？

　　新基金屡吃“闭门羹”

　　为了给明年初发行的新基金寻找代销银行，深圳某基金公司的市场部负责人近来疲于奔命，却屡屡吃了个“闭门羹”。

　　“明年一月份新基金还会密集发行，我们对银行档期安排上的困难早有心理准备，但没想到是银行会以这样的理由拒绝我们。”这位市场部负责人感到十分意外。一家大型国有银行给出的拒绝理由很简单，也很有力——“经过银行年末对投资基金储户的问卷调查发现，持有该基金公司的储户收益很差，亏钱的占大多数，因此以后该公司新基金发行的合作免谈。”

　　按照以往的惯例，基金的托管行就是主销售行。深圳的一家中小商业银行资产托管部总经理告诉中国证券报记者，“我曾经明确拒绝了6家基金公司的托管要求，因为这些基金公司或者我们不太熟悉，或者过往业绩不理想，遇到这两种情况，我们宁愿不做。”

　　形成鲜明对照的是，2006、2007年该行托管业务刚刚开展的时候，他经常出门拜会基金公司。当时，一些基金公司认为中小银行销售能力弱，还不放心把销售和托管交给他们。谁想到几年以后，双方的地位就掉了个。

　　今年以来，一些银行对于新发基金的筛选力度逐步加大，开始通过业绩统计、问卷调查等形式评价代销基金，并拒绝一些业绩不佳或风格不符合要求的基金公司在其渠道销售新产品。同时，也有银行对于那些给客户带来过“伤害”的基金公司，在代销新基金时尾随佣金上浮20%到30%。不过，对于业绩不好的老基金，目前银行还没有采取区别对待措施。

　　据了解，在评价基金业绩时,目前一些银行采用的是晨星等第三方基金评价机构的结果。比起每年的净值排名，银行更注重评价基金经风险调整之后的业绩表现，也更关注基金在跨越一个牛熊周期后的收益，尤其会将获得“五星级”称号的基金重点推荐给客户。由于近几年基金经理变动比较快，银行也开始建议理财经理考察基金经理从业以来的总体收益，而不仅仅看他现在所管理基金的业绩。同时，有的银行每年都对理财经理进行问卷调查，从基金公司美誉度、销售情况、基金服务、持有人收益等方面进行调查，作为是否代销其新基金的参考标准。

　　实际上，目前银行对新基金的影响从产品研发阶段就已开始。上述银行总经理介绍，今年成立的一只分级基金，就按照他们的要求做出了改进。“我们和零售部高端客户保持密切联系，客户缺少什么样的产品，托管部就从要求合作的基金公司选择相应的产品托管。与基金公司洽谈新产品托管时，我们还会根据市场走势作出判断，对基金公司提出产品建议。不符合我们的要求的新基金，我们坚决不做。”这位总经理说。